12月2日,压抑多日的光伏设备板块终于再次启动。光伏设备板块近50只个股几乎全体上涨。其中开盘中信博(688408.SH)上涨7.59%,海优新材(688680.SH)上涨13.7%,晶澳科技(002459.SZ)上涨7.26%……主力资金净流入11.0171亿元。

冲刺年末能源基建、产业链的调整,以及HJT、TOPCon等技术的发展,这些都使得光伏板块得以启动。

冲刺年末能源基建 “周期短、见效快”光伏成为首选

临近年末,加快基建,尤其是新基建项目的快速落实,形成工作量,已经成为确保今年GDP的重中之重。11月以来相关部门已连续三次召开基金项目视频调度工作会,集中力量推动基金项目加快开工建设、加快资金支付,尽快形成更多实物工作量。

其中,作为能源基建领域投资见效最快、建设周期较短、同时投入产出比相对良好的,光伏产业就成为各地力推重点。

据中国光伏行业协会预测,2022年新增光伏装机规模或将增至75GW以上。据不完全统计,各省、市、区“十四五”光伏新增规划容量达到了也就是390GW瓦。

海通策略认为,最新数据显示经济下行压力加大,2022年国内基建政策有望发力。其中“双碳”目标下风光大基地加速建设,有望带动万亿投资。

11月1日,国家电投公布2022年第52批、53批以及57批光伏组件中标候选人,规模共计13.49GW。其中52批光伏电池组件设备3年框架长单,共12GW。

受项目开工和采购需求的快速增长,光伏组件和相关设备在年末将迎来快速增长。

博弈初见分晓 下游利润空间打开

与此同时,围绕着晶硅价格,光伏下游设备、施工企业与上游晶硅厂商的博弈也初见分晓。上游硅片价格的下降,终于使得下游产业缓上一口气。

进入11份以来,210mm光伏单晶组件11月23日当周已跌至1.97元/W,周跌幅0.51%。182mm光伏单晶组件11月23日当周已跌至1.97元/W,周跌幅0.51%。晶硅价格已经降到下游企业大约2元/W的成本线以下。这使得光伏下游企业的大规模扩产、提速成为可能。

尽管这对于光伏上游的晶硅厂商的利润率有所影响,但是适当的价格下降,所释放出的利润空间,则有助于刺激下游产业需求量的上涨。整个光伏产业上下游价格体系的进一步理顺,让光伏板块终于得以协调快速发展。

此外,目前中国在HIT、HJT等新型光伏电池技术上也取得了飞速的突破。11月19日,隆基绿能(601012.SH)宣布,公司自主研发的硅异质结电池转换效率达到26.81%,这是光伏行业史上第一次由中国太阳能科技企业创造的硅电池效率世界纪录,同时也打破了尘封5年的硅太阳能电池效率新纪录。

基于此,企业投资热情提升。11月29日,横店东磁公告,拟在四川省宜宾市叙州区设立子公司并分步投资年产20GW新型高效电池项目。其中第一期和第二期投资建设年产6GW新型高效TOPCon电池。晶科能源、中来股份、钧达股份、天合光能、协鑫集成等十余家上市公司均在TOPCon电池产业有布局。

年末基建冲刺、价格博弈初见分晓,下游利润空间打开,以及技术研发取得进展,各大企业加速扩产投资等,多重利好因素都使得光伏板块得以启动。